Гамма
Gamma
Скорость, с которой меняется дельта при движении цены базового актива.
Формула
Вторая производная премии по цене актива. У купленных опционов гамма положительна, у проданных — отрицательна.
Как читать значение
Отвечает за то, как часто придётся перестраивать хедж: чем гамма выше, тем быстрее позиция перестаёт быть нейтральной.
Когда показатель врёт
Также называют: gamma